В мире, где маски — не просто аксессуары, а ключи к скрытым способностям, Юки Танака снова втягивают в водоворот событий. После событий первой части он надеялся на спокойную жизнь, но таинственная организация «Теневой Совет» начинает охоту за древними артефактами, способными усилить маски до неконтролируемой мощи. Юки, обладающий редкой маской «Герой», способной копировать силы других, оказывается главной мишенью. Вместе с верными друзьями — Аой, чья маска «Целитель» теперь способна воскрешать, и Кендзи, чья «Броня» стала неуязвимой — он пытается раскрыть заговор. Но всё усложняется, когда появляется загадочная девушка Рин, чья маска «Призрак» позволяет стирать воспоминания. Она утверждает, что «Теневой Совет» лишь пешки, а настоящая угроза — пробуждение Первомаски, существа, создавшего все маски в древности. Юки предстоит понять, кому можно доверять, ведь даже его собственная маска начинает вести себя странно, словно обладая собственной волей.
В погоне за правдой герои проникают в запретные зоны — руины Города Забвения, где время течёт иначе, и подземные лаборатории, где учёные ставят опыты над людьми, пытаясь срастить их с масками навсегда. Юки сталкивается с тёмной стороной своего дара: копируя чужие силы, он рискует потерять себя, ведь каждая маска хранит эмоции и боль своего владельца. Рин, чья память частично стёрта, оказывается ключом к пробуждению Первомаски — она её носитель, но не знает об этом. В финальной битве на вершине Небесной Башни Юки приходится сделать невозможный выбор: уничтожить все маски, лишив мир чудес, но спасая человечество от рабства, или пожертвовать собой, чтобы стать новым хранителем равновесия. Он срывает свою маску, понимая, что настоящий герой — не тот, кто носит символ силы, а тот, кто готов отказаться от неё ради других. Но когда маска падает, мир замирает, и Юки видит истинную реальность — всё это время он был лишь персонажем в чужой игре, а зрители, наблюдающие за ним, решают, будет ли продолжение.
